Отчетность финансово-промышленной группы

Для эффективного депозитарного обслуживания необходима разветвленная сеть головных банков по регионам, где акции предприятий и ФПГ трудно продавать. Раньше депозитарий можно было создавать на основании Закона “О банках и банковской деятельности”, теперь, по указанию ФКЦБ, их нужно выводить из состава кредитных институтов, хотя у вновь создаваемых специализированных структур собственные активы в сотни, тысячи раз меньше объема обслуживаемых ими ценных бумаг. Это создает большой риск в непредсказуемых нынешних условиях. Для жесткого планирования движения денежных ресурсов и взаимозачетов в некоторых ФПГ банки организуют клиринговые центры. В настоящее время пока не удается создать достаточный уровень неснижаемых остатков на счетах членов ФПГ, поэтому банкам, обслуживающим клиринговые центры, приходится самим вкладывать в них необходимые ресурсы.
Одной из сложных задач, которую приходится решать после создания ФПГ является ведение консолидированного учета и отчетности. Постоянно ужесточаемые нормативы, налоговые требования заставляют банки совершенствовать финансовый менеджмент. Трудность заключается в том, что в России одновременно действуют четыре различные формы бухгалтерского учета: для кредитных институтов, предприятий, страховых компаний и инвестиционных фондов.
Правила этих учетов устанавливают ЦБ РФ, Минфин и Росстрахнадзор. Чтобы исключить двойной счет и видеть реальную картину, банку, управляющему группой, необходимы интегрированные показатели. Поскольку методологически и законодательно этот вопрос не решен, то каждый банк, входящий в ФПГ, решает его по-своему с учетом требований Постановления Правительства РФ от 09.01.1997 г. №24.
При этом отчетность финансово-промышленной группы:

не является отчетностью юридически самостоятельного хозяйствующего субъекта;
соединяет отчетность участников с различной организационно-правовой формой и участников, имеющих различные формы балансов (промышленные предприятия, страховая компания, банк, инвестиционный фонд);
исключает внутригрупповые финансово-хозяйственные операции, показывает лишь доходы от операций с третьими лицами;
используется для определения места и роли каждой ФПГ в экономике страны, соответствия деятельности группы декларированным целям;
является основанием для предоставления льгот, в том числе по налогообложению.

Консолидированный баланс ФПГ должен составляться центральной компанией на основании специальных балансов участников, разработанных ими по части активов, обособленной для деятельности в рамках ФПГ. На основании такой консолидированной отчетности можно определить долю участия и значимость вклада каждого предприятия в деятельности группы, а в конечном итоге и долю его дохода, полученную в результате совместной деятельности.
Ввиду того, что традиционные формы отчетности банков, промышленных предприятий, страховых компаний и инвестиционных фондов различны и при сведении в единую возникает необходимость проведения комплексного анализа, основанного на использовании соответствующего набора показателей, разбиваемых на три группы, характеризующие:

ресурсные возможности, капитал, движение основных и оборотных средств промышленных предприятий, обеспеченность собственными средствами и потребность в кредитных ресурсах;
производственные связи предприятий внутри и вне группы;
поступление финансовых средств, объем реализации продукции, неснижаемые остатки на счетах предприятий, объемы средств, предусмотренных для выплаты заработной платы, расчетов с контрагентами и т. п.;
данные о кредиторской и дебиторской задолженности.

Имея эту информацию, можно анализировать доходность предприятий участников ФПГ, коэффициенты текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами, т. е. их платежеспособность.
Можно рассчитать также коэффициенты, характеризующие долю нераспределенной прибыли в собственных средствах, маневренность (долю собственных оборотных средств во всех собственных средствах), отношение оборотных средств к заемному капиталу, отношение чистой прибыли, остающейся у предприятия, ко всем заемным средствам и др.
Самый простой подход к ведению консолидированного учета сводится к такой перегруппировке плана счетов второго порядка, чтобы было видно, какая часть ресурсов банка работает, а какая нет. При этом активы и пассивы разделяются соответственно на три и две части.
Активы:
1. Не приносящие доход денежные средства, корсчета, резервы в ЦБ, беспроцентные ссуды, капиталовложения в основные средства, нематериальные активы и затраты по аренде, хозматериалы и расходы будущих периодов, а также прочие активы.
2. Приносящие доход ссуды, задолженность по ссудам, межбанковские кредиты, факторинг, форфейтинг, лизинг, права участия, государственные и негосударственные ценные бумаги.
3. Иммобилизованные активы, включая безнадежные долги.
Пассивы:
1. Собственные средства-брутто, включающие уставный и другие фонды, прибыль, нераспределенную прибыль прошедших лет, а также доходы, резервы, доходы будущих периодов, собственные средства в расчетах, средства от продажи ценных бумаг.
2. Привлеченные средства срочные депозиты, депозиты до востребования, централизованные кредиты ЦБ, кредиты других банков, средства от операций с ценными бумагами, средства в расчетах, корсчета.
Отдельно, за балансом выделяются собственные средства-нетто банка, т. е. средства брутто за вычетом иммобилизованных активов. Применение указанного подхода к аналитической перегруппировке баланса позволяет выявить такие его достоинства:

четко видны доходные ликвидные, иммобилизованные активы;
отслеживается фактическое наполнение каждой статьи;
легко выделяются собственные и привлеченные средства;
имеется возможность эффективного распределения по срочности ресурсов, аккумулированных в виде депозитов;
упрощается анализ достаточности своего капитала, величины собственных средств брутто и нетто, размеров и структуры обязательств банка;
имеется возможность видеть, какая действительная ликвидность активов, ссудных операций, имущества банка.

Если неизвестно, к каким результатам приведет зачисление банком определенной суммы на конкретный счет, или если статья баланса допускает разное толкование, то выбирается вариант наихудшего исхода, тем самым банк самострахуется от ложного представления о собственной надежности, доходности и ликвидности.
Перечисленные мероприятия по бухгалтерскому учету, проводимые банком, позволяют лишь опосредованно оценить результаты его деятельности в ФПГ, поэтому многие кредитные институты ведут аналитический учет в более развернутом и детализированном виде (показатели разделяются на две группы: по предприятиям и банкам).
Данные о производстве в ФПГ включают:

уставный капитал головной компании, предприятий и финансовых организаций участников ФПГ;
доля ФПГ на общероссийском и региональном рынках;
конкурентоспособность основной продукции;
длительность производственного цикла по укрупненной номенклатуре;
планируемые темпы роста выпуска продукции в неизменных ценах;
объем инвестиций для нового производства;
основные средства и необоротные активы всех предприятий группы;
оборотные фонды;
среднесписочная занятость в целом по ФПГ и предприятиям.

Наряду с этими данными собираются сведения о поставках продукции, получении сырья, материалов, комплектующих (в процентах к объему реализации).
Деятельность предприятий ФПГ характеризуется объемом поступаемых и расходуемых ресурсов, средними суммарными остатками на расчетном и валютном счетах, величиной дебиторской и кредиторской задолженности, а также задолженности по банковским кредитам.
Анализ платежеспособности членов ФПГ основывается на оценке:

коэффициента текущей ликвидности;
коэффициента обеспеченности собственными средствами;
доли нераспределенной прибыли в собственных средствах;
коэффициента маневренности (удельного веса собственных оборотных средств во всех собственных средствах);
текущей платежеспособности;
коэффициента абсолютной ликвидности;
отношения долгосрочной задолженности к собственным оборотным средствам;
отношения всех обязательств к собственным средствам.

Для банка важно знать эффективность предприятий ФПГ, которая характеризуется рентабельностью продаж, чистой рентабельностью, отношением чистой прибыли к сумме активов, коэффициентом оборачиваемости, коэффициентом материально-производственных запасов, отношением реализации к дебиторской задолженности, отношением чистой прибыли к заемным средствам.
Одновременно с данными о деятельности предприятий ФПГ собираются данные об эффективности работы банков в ФПГ. Если в группе создан единый расчетный центр, то учитываются проценты, начисляемые по расчетным и валютным счетам, по вкладам, депозитным сертификатам, ставки по ссудам, размер платы за операционное обслуживание, скорость прохождения платежных документов.
В заключении оценивается общий эффект от участия предприятий в единой финансово-расчетной системе ФПГ (за счет начисления процентов по расчетным и валютным счетам, льготного кредитования, быстрого прохождения платежей, взаимозачета задолженности, доли участников группы в суммарных кредитах банков).

Содержание раздела

Главная сайта