Глава 1   Глава 2

Сопоставление результатов оптимизации


Теперь, когда мы располагаем необходимым количеством данных, мы можем заставить их сослужить нам хорошую службу. Наилучший подход состоит в том, чтобы сравнить различные наборы тестируемых данных. Предшествующие тесты проводились для рынка бондов в пе­риод с 1994 по 1998 годы. Ниже приведены аналогичные сведения для периода с 1990 по 1994 годы. Снова были протестированы 496 комби­наций:

Из 496 тестов 361 комбинация позволила заработать деньги.

В 76 тестах создалось более 14.000 долларов прибыли.

В 27 тестах создано более 22.000 прибыли (на уровне половины прибыли или больше по сравнению с самым лучшим вариан­том).

Только 2 комбинации оказались в 10 процентах от самого луч­шего варианта.

В краткосрочном периоде никакая из комбинаций не создала дохода.

Минимальный убыток, который был получен в краткосрочном периоде, составил -$2.100.

Максимальное падение капитала для всех 496 тестов составило 27.000 долларов.

В 388 тестах "проседание** капитала составило 10.000 долларов или больше.

Только 48 комбинаций допускали "проседание" капитала менее чем на 8.000 долларов.

Средний убыток составил более 14.000 долларов.

В 477 тестах имелся процент выигрышей на уровне, меньшем 50% (означающий, что только 19 комбинаций имели процент выигрышей более 50%).

Высший процент выигрышей составил 61%, а низший - 24%.

Средний процент выигрышей составил 38%.

Фактор прибыли (см. определение в главе 13) был 2,00 или вы­ше в 41 комбинации.

Фактор прибыли был ниже 1,5 в 417 комбинациях.

361 из 496 комбинаций позволили заработать деньги в долго­срочном периоде.

Только в 68 комбинациях результат составил $15.000 или больше в долгосрочном периоде.

Два набора данных значительно отличаются друг от друга. Во-первых, по количеству комбинаций, позволяющих реально заработать деньги. Число комбинаций, которые позволяют сделать деньги, упало на 25 процентов. Однако количество комбинаций, которые дают 14.000 долларов прибыли и больше, упало на 80 процентов. Число ком­бинаций, которые позволяют получить, по крайней мере, половину прибыли от наилучшей комбинации, упало на 86 процентов.





- Начало -  - Назад -  - Вперед -