Автор - Дэвид Смит
По мере дальнейшего продвижения в 2016 год, все очевиднее становятся признаки надвигающегося геополитического, экономического и социального взрыва. Китай сжигает свои валютные резервы, поскольку миллиарды юаней бегут с материка в поисках безопасной гавани. Япония печатает горы иен в долг, в попытке вызвать инфляцию, и таким образом сознательно девальвируя покупательную способность своей валюты.
Игра Саудовской Аравии на понижение нефтяных цен в усилии выбить сланцевые компании с рынка становится настолько дорогостоящей, что им самим, вероятно, придется продать часть могущественного нефтяного гиганта Aramco внешним инвесторам, сохраняя при этом свою долю американского долга.
Американское правительство накопили невероятный долг свыше 19 трлн.$ к президентским выборам, и те программы, что озвучивают лидеры обеих партий, предполагают увеличение этой суммы еще на несколько триллионов!
И в довершении ко всему этому, многие страны, включая США, перешли в своей монетарной политике к отрицательным процентным ставкам, когда клиент должен заплатить банку за право хранить у него свою кассовую наличность! И на фоне всего этого правительства многих стран активно стараются разогнать инфляцию, чтобы они могли выполнять свои обязательства по социальному обеспечению и пенсиям, в то время как покупательная способность валют продолжает снижаться.
В Европе, такая политика заставляет крупные корпорации держать наличность у себя и покупать золото, вместо накопления больших банковских балансов. В Японии, домашние сейфы для хранения наличных денег раскупаются в рекордных количествах, и спрос на банкноты в 100.000 иен превысил все мыслимые пределы.
Пока же, основные мировые центробанки взяли курс на обесценивание своих валют друг против друга, чтобы улучшать торговую позицию страны в глобальной экономике. С математической точки зрения невозможно обесценить все валюты одновременно, поэтому валютные войны усиливаются, и неизбежным результатом будет движение по спирали вниз.
Джеймс Рикардс в своей недавней книге Новые доводы в пользу золота проливает свет на выход из этой ловушки. Он пишет:
если вы обесцениваете валюту против золота, то это существенно отличается от девальвации против других валют. Золото - не деньги, которые могут быть напечатаны центральным банком, поэтому против золота все могут обесценить свою валюту одновременно. Это - как математика для восьмого класса.
Если и стоит покупать золото, то перед таким взлетом цен и до того, как иссякнет предложение.
В заключении могу порекомендовать частным инвесторам продолжать покупать и держать физическое золото (и серебро) прежде всего в качестве страховки и затем уже для получения прибыли. Но сейчас вы имеете третью причину это делать - если переоценка золота действительно произойдет, то те, кто имеет его, также будет иметь личный обменный фонд первого порядка.
Хьюго Прайс считает, что дисциплина, налагаемая золотом в качестве резервов, поддерживающих валюту на переоцененном уровне, восстановит порядок в финансовом мире, который отказался соблюдать необходимую дисциплину, пока не вынужден будет сделать это в отчаянной ситуации, которая сейчас и развивается, где не будет другой альтернативы. Поэтому целесообразно принять проверенную фискальную и финансовую дисциплину, налагаемую золотом.
Идея поддерживать большую часть текущего долга, который Дэвид Морган долго упоминал как бумажные обещания, выглядит так, что это может сдвинуться от неправдоподобной фантазии до центральной темы.