Скотт Л. - Бернанке убеждает банки простить часть ипотечных долгов
Председатель Федеральной Резервной системы Бен С. Бернанке, борясь против худшего спада на рынке жилья за четверть века, убеждал кредиторов простить частично ипотечные
задолженности, имеющиеся у домовладельцев, из-за опасности невыполнения домовладельцами обязательств по обслуживанию кредита.
Усилия и правительства, и субъектов частного сектора уменьшить ненужные лишения должника прав выкупа заложенного имущества помогают, но возможно и должно быть сделано больше, -сказал Бернанке в речи банкирам в Орландо, Флорида, сегодня. - Сокращения основной суммы выплат, которые восстанавливают некоторую реальную стоимость недвижимости для домовладельца, могут быть относительно более эффективными средствами ухода от просрочки платежа и лишения должника права выкупа заложенного имущества.
Призыв Бернанке выходит за пределы позиции администрации Буша и предыдущих комментариев ФРС, указывая, что он видит рынок жилья, как серьезную угрозу экономике, к которой нельзя подходить с одной только финансовой или кредитноденежной политикой. Отчёт ФРС от 27 февраля Конгрессу призвал, чтобы кредиторы преследовали благоразумные заемные
разработки при помощи таких средств, как изменение сроков закладной и отсрочка платежей.
Руководитель ФРС выдвинул на первый план угрозу, показанную стоимостью жилья, падающей ниже ипотечных балансов, что Министр финансов Генри Полсон преуменьшил вчера. Бернанке сказал, что недавняя волна в просрочках платежа была близко связана со снижением стоимости жилья.
Полсон сказал в интервью Телевидению Bloomberg вчера, что почти слишком много было сделано из-за опасений о домовладельцах, цены на дома которых упали ниже их ипотечных кредитов. Он также сказал, что стратегия администрации в поощрении кредиторов модифицировать ссуды -правильный подход, и мы делаем существенные успехи.
Будут случаи, когда кредиторы ясно увидят, что лучшее решение для них, которое будет менее дорогостоящим, чем лишение должника права выкупа заложенного имущества, будет списание основной части ипотеки, - сказал Полсон сегодня в интервью программе ''Marketplace'' американского Общественного Радио, согласно копии на ее Вебсайте. - Мой фокус находится на домовладельце, который хочет остаться в своём доме, желает дотянуться до кого-либо, поговорить с кем - то, чтобы решить проблему.
Организации, представляющие ипотечные услуги должны иметь ясное основание для того, чтобы сделать вывод, что заемщики неспособны произвести свои платежи, скорее, чем просто быть несклонным сделать их перед сокращением основного займа, сообщил американский Форум Секьюритизации.
Форум, члены которого включают Goldman Sachs Group Inc. и Citigroup inc., лобби для инвесторов, торговцев, страховщиков, бухгалтерских фирм, компаний оценок и других учреждений, вовлеченных в создание и продажу MBS (mortgage- backed securities). Группа комментировала сегодня доклад.
Ипотечная Ассоциация Банкиров также резко остановилась в одобрении запроса Бернанке.
Мы не собираемся диктовать, как кредиторы должны изменить ипотечные контракты, сказала представительница Казначейства Брукли Маклахлан в посланном по электронной почте ответе на вопросы. Если кредиторы находят, что в некоторых случаях переоценка основной суммы является менее дорогостоящей, чем лишение должника права выкупа заложенного имущества, тогда это опция, который они имеют стимул рассмотреть.
Легальные Контракты
Это не временный случай -разрушить существующий законный контракт, поскольку эти контракты - основание, на котором базируется наша рыночная система - сказал в заявлении президент группы Джонатан Кемпнер. - То есть, существует стимул для кредиторов, заемщиков и инвесторов, чтобы сотрудничать вместе, чтобы максимизировать стоимость отношений.
Американская Ассоциация Финансового обслуживания, торговая группа с 350 членами американской индустрии потребительского кредита, является благосклонной к идее Бернанке пока это добровольно, сказал представительница Линн Странг.
Индекс The Standard Poor's 500 Thrifts and Mortgage Finance, основанный на семи акциях, включая Fannie Mae and Countrywide Financial Corp., упал на 2.5 процента к 42.61 сегодня. Сравните с 0.3 процента снижения всего S*P 500 курса акций.
Демократы на Конгрессе сказали, что решение положиться на кредиторов в изменении сроков ссуды не принесло достаточного продвижения и толкает к более сильному правительственному ответу.
Более глубокий кризис рынка жилья
Бернанке предупредил сегодня, что кризис рынка жилья может углубиться.
Просрочки платежа и лишения должника права выкупа заложенного имущества, вероятно, продолжат расти некоторое время дольше, - сказал Бернанек в комментариях для Independent Community Bankers of America. Излишек домов для продажи указывает, что далее снижение цен на дома вероятно, - сказал он.
Бернанке докладывал в штате, который находится среди худших, затронутых крахом рынка жилья. Цены на дома в Майами снизились на 17.5 % в прошлом году, самое большое снижение из 20 больших американских городов, согласно индекса S*P/Case-Shiller.
Лишения должника права выкупа заложенного имущества прыгнули во Флориде более чем вдвое по сравнению с общенациональным темпом, выросшим на 158 процентов в прошлом году, согласно обзору RealtyTrac.
Заемщики категории сабпрайм почти видят, что их процентные ставки по закладной увеличиваются больше чем на 1 процентный пункт, сказал он. -Снижения в краткосрочных процентных ставках и инициативы, вовлекающие замораживание курса, несколько уменьшат воздействие, но сброс процентной ставки однако наложит напряжение на многие домашние хозяйства.
Сильная ответная реакция
В прошлом домовладельцы могли рефинансироваться, хотя та опция теперь в значительной степени ушла, потому что продажи облигаций, поддержанные сабпрайм ипотекой фактически остановились, - сказал Бернанке. -Эта ситуация призывает к сильной ответной реакции.
Бернанке не комментировал перспективу процентных ставок. Трейдеры ожидают, что Комитет по операциям на открытом рынке Федеральной Резервной Системы понизит ставку-ориентир на 0.75 процентного пункта до или на следующей встрече группы 18 марта, основанный на ценах фьючерсов на ставку.
Вице-Председатель ФРС Дональд Коэн сказал законодателям сегодня, что чиновники рассматривают, имеем ли мы адекватное страхование против рисков более глубокого спада деловой активности в росте. Он также повторил призыв политмейкеров к банкам, чтобы мобилизовать капитал, и добавил, что они должны пересмотреть их планы по дивидендам.
Досрочные выплаты Кредиторы говорят нам, что они отказываются списывать основные платежи, - сказал Бернанке. - Они говорят, что, если бы они списали основной платёж, и цены на дом упали бы далее, они могли чувствовать себя вынужденными списать основные платежи снова.
Председатель ФРс возражал, что, уменьшением объёма ссуды можно увеличить ожидаемую выплату уменьшением риска невыполнения обязательств и лишения должника права выкупа заложенного имущества.
Бернанке также убеждал инвесторов в ипотечные бонды принимать досрочные выплаты ссуд, разрешая заемщикам рефинансироваться в более низком займе.
Для инвесторов, снижение займа это достаточно, чтобы сделать заемщика иметь право на новый заем, если он сместил риск дальнейших спмсаний или неплатежей, сказал Бернанке. Инвесторы могут быть в состоянии принять участие в будущей прибыли в домашних ценах при некоторых планах, он сказал, цитируя предложение Office of Thrift Supervision.
Министр финансов Полсон, напротив, отказался подтверждать план OTS (Office of Thrift Supervision). Джон Реич, директор Office of Thrift Supervision, в прошлом месяце предложил программу, где заемщики рефинансируют ипотеки в текщей стоимости жилья.
Кредитор получил бы свидетельство отрицательной стоимости, которое могло бы быть выплачено, если бы дом был продан.
Ответственность домовладельцев
Руководитель Казначейства вчера подчеркнул, что это ответственность заемщиков связаться с кредиторами, если заёмщики стоят перед лицом проблемами с оплатой. Он сказал, что 80 процентов домовладельцев, которым посланы письма организацией Hope Now alliance, союзом компаний, предоставляющих ипотечные услуги, не ответили.
Количество американских домовладельцев, входящих в число лишенных права выкупа заложенного имущества повысилось на 75 процентов в 2007 плюс больше чем 1 процент в некоторой стадии лишения должника права выкупа заложенного имущества в течение года, согласно обзору компании RealtyTrac Inc. из Ирвина, Калифорния. В течение года больше, чем 2.2 миллиона
уведомлений о дефолте, аукционах и изъятиях банками за неплатежи сообщали относительно около 1.3 миллионов собственности.
Вчера ФРС и другие надзорные органы письма учреждениям, которые они контролируют, поощряя банки сообщить относительно их усилий изменить условия ипотеки при наличии риска невыполнения обязательств.
Это облегчит для органов надзора, ипотечной индустрии, законодателей и домовладельцев оценку эффективности этих усилий, - сказал вчера в
заявлении Управляющий ФРС Рэндалл Кросзнер
