Мы довольно много говорили о конкурентных преимуществах. Мы рассказали вам о том, что это такое и как их использовать. Мы говорили главным образом о преимуществах общего характера, полезных при разработке бизнес-плана и торгового плана. Теперь же вкратце рассмотрим конкурентные преимущества тактического характера. Они вам пригодятся при открытии, отслеживании и закрытии сделок. В этой главе мы уже упомянули некоторые:
способность читать и интерпретировать экран второго уровня;
выявление «топора»;
понимание маркет-мейкерских приемов, таких как «финты головой»,
повороты тенденции и «выжатые шорты»;
распознавание исчезающих ярусов;
правильная интерпретация ЭТС на биде и офере;
выбор правильного маршрута для наилучшего исполнения ордера;
знание и использование резервных ордеров ARCA.
А теперь посмотрите на рис. 8-17. Мы систематизировали некоторые конкурентные преимущества, разделив их приблизительно на шесть функциональных групп. Содержание той или иной категории соотносится с ее потенциальным использованием, и этот список, как нам кажется, может помочь вам в процессе ежедневной подготовки к торговле.
Планируйте ожидания торгового дня
Вот и настал день, которого вы ждали, — день торгов. Если вы были прилежны, то посвятили последний вечер подготовке к сегодняшнему дню. Теперь давайте пройдемся по списку еще раз. Ничего не забыли? Каждый день перед открытием рынка я вновь просматриваю результаты своей вечерней подготовки и составляю список ожиданий на торговый день.
Исходные положения и открытие позиций Использование всех появляющихся исходных положений
Защитные остановки Соблюдение своих «стопов»
Фиксация прибыли
Понимание ожидания и использование его
Размер позиции
Понимание и использование методики определения размера позиции
Исполнительское мастерство
Использование Си-Эн-Би-Си в качестве торгового инструмента Правильная интерпретация новостей
Правильная интерпретация повышения и понижения инвестиционного рейтинга компании Работа с экраном второго уровня Работа с окном «время и продажи» Использование корреляции акций с фьючерсом S&P Просмотр чатов (особенно полезен для идентификации разворота тенденции)
Доступ к лимитным книгам ЭТС Знание уровней поддержки и сопротивления
Общие
Проведение ежедневной умственной и физической подготовки
Способность контролировать свое умственное и эмоциональное
состояние
Торговля на рынке — не обязанность
Торговать на основе ожидания
Торговать по тенденции
Терпение
Рисунок 8-17. Торговые преимущества.
Вкратце напомню вам, что я делаю накануне вечером:
(1) запускаю сканеры механических и технических исходных положений;
(2) сокращаю список «лучших» компаний примерно до 10;
(3) изучаю дневные графики каждой из них;
(4) помещаю символ каждой компании в свою торговую программу (запоминающее окно), готовясь к утру.
Утром торгового дня я заканчиваю процесс отбора акций следующим образом:
(1) я узнаю и интерпретирую утренние и ночные новости,
(2) провожу сканирование «разрывов и ловушек» по акциям своей «корзины», а также (3) «процветающих» и «банкротов».
Все это я делаю, чтобы сформировать свои торговые ожидания. Помните, мы говорили, что нельзя торговать на основе информации о рынке, а можно лишь торговать на основе своих представлений (ожиданий) о нем. Эта мысль, привычная для опытных трейдеров, исходит из невозможности предвидеть, как поведут себя те или иные акции (или рынок в целом). Поскольку мы не знаем, что будут делать акции, то открываем свои позиции, основываясь на том, что мы думаем или ожидаем. Поэтому формирование торговых ожиданий является одним из наиболее важных шагов к прибыльной торговле.
В основе любых торговых ожиданий лежит убеждение: без причины акции не будут меняться в цене. (Кстати, Исаак Ньютон высказывал подобные мысли, говоря о физическом мире). В отношении акций можно сказать, что они должны иметь катализатор, чтобы придти в движение. Без него они будут двигаться вбок. Катализатор может иметь техническую, фундаментальную или, что бывает очень часто, новостную основу. Для трейдера с прямым доступом к рынку катализатором чаще всего становятся новости. Поэтому искусство и навыки в интерпретации новостей приобретают первостепенное значение для торговли.
