Играем на скачках - примеры сделок
Если прорыв или пробой удается, цена выходит из консолидации, не откатываясь сильно за точку входа в нее. Например
Рисунок 2
3 июня Ciena (CIEN) в течение некоторого времени консолидировалась в районе 58. Поторговавшись примерно час в этом диапазоне, бумага наконец пробила его нижнюю границу (временную поддержку). Снижение продолжалось в течение последующих семи баров. Это движение было достаточно «чистым» — бумага уже не вернулась выше нижней границы диапазона, хотя и совершила незначительные колебания на своем пути вниз.
Опустившись вниз более чем на пункт, бумага вновь консолидировалась, и снова, после выхода из консолидации вниз, она уже не вернулась за нижнюю границу диапазона, что позволило остаться в позиции, не будучи вытряхнутым из нее «пилой», и заработать еще один пункт. Учитывая сравнительно большую волатильность данной акции, эту сделку можно назвать простой.
Всем известно, насколько сложно найти «правильный» прорыв на сегодняшнем рынке, ведь неудавшиеся прорывы встречаются намного чаще.
Так, в начале июня на внутридневном графике Concord EFS (CEFT) вслед за отскоком от уровня 50, произошедшего во время обеденного перерыва в Нью-Йорке, сформировалась фигура «чаша»
Рисунок 3
При подходе цены к внутридневному максимуму, сформированному утром, трейдеры приготовились торговать возможный прорыв выше верхней границы «чаши». Бумага действительно достигла «ободка» чаши, поторговалась непродолжительное время выше него, а затем быстро откатилась.
Через десять минут она совершила еще одну попытку прорыва, во время которой ее цена смогла подняться выше не только чаши, но и максимум первого ложного прорыва. К несчастью, для тех трейдеров, которые поспешили открыть длинные позиции, не дожидаясь продолжающего движения, CEFT смогла подняться лишь на двенадцать центов перед тем, как развернуться вниз.
В этой точке было выполнено лишь первое условие, необходимое для подачи сигнала по системе Pile Driver: подтверждения прорыва не последовало. (Чтобы сработал переключатель на открытие длинной позиции, бумага должна вырасти на 10–15 центов во время бара, следующего за прорывом.)
Вскоре бумага упала ниже значения цены в зоне выхода из фигуры (в зоне прорыва) и снова вошла в зону консолидации, образовавшейся непосредственно перед прорывом.
Таким образом, был получен сигнал, осталось дождаться срабатывания переключателя. Если судить по размерам черной свечки, не оставившей прорыву никаких шансов, становится ясно, что продавцы быстро взяли инициативу в свои руки. Вскоре после того, как CEFT опустилась на 15 центов ниже зоны прорыва, сработал переключатель. В течение следующих 16 минут цена акции упала до отметки 50.
Фиксация прибыли
Еще одним важным моментом трейдинга является правильный выбор размера целевой прибыли. В примере с CEFT игра на неудавшемся прорыве могла бы в потенциале принести прибыль 50 центов. И хотя это движение, если выразить его в пунктах, не кажется столь уж большим, следует помнить о двух моментах.
Во-первых, 50 центов составляют 1 % цены бумаги.
Во-вторых, беглого взгляда на график достаточно, чтобы увидеть, что обычный дневной диапазон данной бумаги составляет от 75 центов до доллара.
Наконец, предыдущее движение бумаги составило всего 63 цента, и величина прибыли с ним вполне сопоставима.
Учет подобных факторов при определении целевого уровня прибыли поможет ставить перед собой реальные цели.
Кроме того, необходимо проводить анализ в перспективе — смотреть, что происходит на более крупном временном масштабе. Каждый торговый день уникален. Невозможно узнать заранее, окажутся ли сегодняшние прорывы истинными или ложными. Такой анализ помогает выявить, есть ли на рынке тренд в данный день. Есть несколько способов его проведения.
Первый — использовать то средство технического анализа, с которым вы появились на свет: глаза. Не поленитесь взглянуть на внутридневные графики основных индексов, особенно на Nasdaq Composite (или на фьючерсы Nasdaq), перед тем как торговать акциями крупных технологических компаний, чтобы узнать, присутствует ли на них
четко выраженный тренд. Определите, находится ли рынок в каком-либо диапазоне, совершает ли беспорядочные движения или плавно движется в определенном направлении.
Еще один способ определить, есть ли на рынке тренд в данный день, — посмотреть, насколько остальной рынок ушел по сравнению с открытием. Если основные индексы (особенно Nasdaq) сделали хотя бы 3–5 % от открытия, можно считать, что сегодня на рынке наблюдается тренд. Отметим, что следует оценивать изменение именно по сравнению с открытием, а не с закрытием предыдущего дня, это позволит исключить влияние гэпов, ведь открыться с гэпом в 3 % и затем проторговаться весь день в узком диапазоне — обычное дело для Nasdaq.
Если день трендовый, то более вероятно появление успешных прорывов, в противном же случае мы скорее увидим ложные пробои, меньшие объемы и менее последовательное движение цен.
Слушайтесь рынка
Не пытайтесь перехитрить рынок, следуйте его советам, когда он подсказывает вам, как торговать пробои. Если после пробоя наблюдается продолжающее движение, которое заставляет сработать переключатель, будет разумно открыть длинную позицию. Если же подтверждается неудача прорыва, то следует действовать с точностью «до наоборот».
Главное — соблюдать дисциплину. Попытка угадать направление последующего движения может отнять много нервов и денег. Хорошие трейдеры никогда не торопятся с совершением сделок, а ждут появления соответствующих условий. Действуйте на основе стратегии, а не домыслов.
Содержание раздела
