Определение проблемы 8





Давайте снова вернемся к нашим четырем инвестициям: Toxico, Incubeast Corp., LA Garb и сберегательному счету. Если мы возьмем первую частную производную Т по Х1, то получим:



Приравняв это выражение нулю и разделив обе части уравнения на 2, получим:



Таким же образом:



Таким образом, проблему минимизации V при данном Е для портфеля с N компонентами можно решить с помощью системы N + 2 уравнений с N + 2 неизвестными. Для случая с четырьмя компонентами обобщенная форма будет иметь следующий вид:





где Е = ожидаемая прибыль портфеля;
Хi = процентный вес ценной бумаги i;
Ui = ожидаемая прибыль по ценной бумаге i;
COV А, Б = ковариация между ценными бумагами А и Б;
L1 = первый множитель Лагранжа;
12 = второй множитель Лагранжа.

- Начало - - Вперед -