Черная полоса сырьевых валют
Австралийский доллар продолжительное время проявлял восходящую тенденцию, поддерживаемый растущим уровнем инфляции в стране, что приводило к ужесточению кредитно-денежной политики Центрального Банка и поддерживало ожидания инвесторов, активно вкладывающих свои средства в австралийца. Кроме того, из региона поступает значительное количество позитивной статистики, свидетельствующей о развитии рынка труда и производственных отраслей, хотя на фоне кризиса ликвидности не остались незатронутыми сферы кредитования и внутреннего спроса Австралии, проявившие нисходящую тенденцию.
Тем не менее, столь активный рост цен на товарные активы, в том числе энергоносители и металлы, продолжают подталкивать австралийца вверх, как сырьевая валюта, хотя и проявившаяся в последние дни коррекция на нефтяном и металлических рынках не могла не сказаться на курсе австралийского доллара.
Долгосрочные перспективы развития австралийского доллара
Долгосрочные тенденции AUDUSD - движение за австралийца от 2006.08.01; GBPAUD - движение за австралийца от 2007.04.30; AUDNZD - движение за австралийца от 2007.10.15; AUDCAD - движение против австралийца от 2007.09.06; EURAUD - движение против австралийца от 2008.01.22; AUDCHF - движение против австралийца от 2008.02.06; AUDJPY - движение против австралийца от 2008.03.03.
Комментарии
Сегодня мы рассматриваем, пожалуй, самую устойчивую к текущему кризису ликвидности валюту. Как видно из рисунка 1, основное движение австралийского доллара до последнего времени было восходящим, что в большей степени связано с его сырьевой направленностью и развивающейся инфляцией в стране.
Активные инвестиции в нефть и золото, которые привели к появлению новых исторических максимумов, позволили австралийцу достойно держать удар кризиса ликвидности до последнего времени. А высокий уровень инфляции в Австралии давал возможность инвесторам получать прибыль, играя на разнице процентных ставок.
Основное коррекционное движение австралийца началось с начала 2008 года, когда вслед за канадским долларом против него усилились евро, швейцарский франк и иена. Причиной тому послужило все то же замедление мировой экономики, которое хоть и не напрямую, а опосредованно повлияло на курс AUDCAD, EURAUD, AUDCHF и AUDJPY, снизив активность внешней торговли Австралии.
Пока отстающими являются доллар и фунт, которые а долгосрочной перспективе продолжают находиться в устойчивом нисходящем движении против австралийского доллара. Однако последние события, связанные с понижением процентной ставки Федеральной Резервной Системой США дает некоторые надежды быкам, играющим за американца и британца.
Об этом ниже.
С точки зрения технического анализа основное внимание следует уделить рекомендациям раздела Ищем лучшие поддержки и сопротивления, а также обращать внимание на тенденции развития металлов и нефти. Ожидаем продолжения нисходящего движения австралийца в парах AUDCAD, EURAUD, AUDCHF и AUDJPY и начала коррекции по AUDUSD.
Среднесрочные перспективы австралийского доллара
Текущие среднесрочные тенденции AUDUSD - движение за австралийца от 2008.01.24 04:00; GBPAUD - движение за австралийца от 2008.01.02 12:00; AUDNZD - движение за австралийца от 2008.01.29 16:00; AUDCAD - движение за австралийца от 2007.12.06 12:00; EURAUD - движение против австралийца от 2008.03.17 12:00; AUDCHF - движение против австралийца от 2008.03.13 00:00; AUDJPY - движение против австралийца от 2008.03.17 08:00.
Комментарии
Внутридневная ситуация на рынке австралийского доллара более благоприятная. Против австралийца торгуют только три валюты: евро, франк и иена. Коррекция началась во второй половине марта, что является последствием перенасыщения сырьевого рынка инвестициями и постепенной фиксации полученной прибыли инвесторами. Свое дело сыграло и ожидание понижения процентной ставки ФРС США и информации по уровню инфляции в стране.
Точная цифра ожидаемой ставки после заседания Резервной Системы не была определена аналитиками до последнего момента, что заставляло инвесторов снижать свои риски и выводить средства из сырья. Апофеозом этого ожидания стало решение ФРС снизить процент не на 100 базисных пунктов, а всего лишь на 75, а также изменение американских властей к доллару. Инвесторы оценили это событие как положительное для доллара и поспешили перевести захеждированные от инфляционных рисков средства из сырья на рынок казначейских облигаций США и других долларовых активов.
От этого понесли убытки все сырьевые валюты, в том числе и австралийский доллар.
Очевидно, что начавшееся нисходящее движение золота и нефти продолжится еще некоторое время, хотя вероятнее всего не так усиленно. Поэтому для внутридневных трейдеров мы рекомендуем рассматривать сделки с австралийцем в основном на продажу, ориентируясь на сообщения с сырьевого рынка.
Тенденции на всех временных периодах по AUDUSD
Комментарии
Долгосрочная тенденция по австралийцу по прежнему остается восходящей, хотя очевидно неровной, с сильными импульсами вверх и вниз. Текущее внутридневное движение набирает нисходящий оборот, а выбивающийся из него M15 скорее говорит о закрытии сделок трейдерами перед предстоящими выходными, нежели о возможном развороте тренда.
Основной нашей рекомендацией будет игра от продажи внутри дня. Долгосрочным инвесторам советуем воздержаться от сделок до образования устойчивого восходящего движения внутри дня.
Итог
Большинство основных рекомендаций уже дано. Скажем лишь о том, что ситуация с экономикой США продолжает вносить смуту в работу основных валютных пар, что обязывает трейдеров внимательнее отслеживать возможные действия ФРС и общую обстановку в Америке.