Стратегии управления

Бурлаков Дмитрий—Оптимизация параметров стратегии со случайными выходами.
Размышляя над тем, что многие опытные трейдеры называют трейдинг обыкновенным бизнесом, я, проводя параллели между трейдингом и другими различными сферами деятельности, с удивлением обнаружил, что трудное в трейдинге совершенно не вызывает трудностей в другом деле.

Дмитрий Толстоногов—Основы Money Management’а - 1
Люди всегда хотят знать секрет, как выигрывать на бирже. Однако индустрия привлечения новых денег на рынок, в виде книг с соответствующими названиями, метастоков и всевозможных finam’ов, эксплуатируя наши общие предрассудки, побуждает нас искать неправильные вещи в неправильных местах. Мы ищем волшебный индикатор или систему торговли, которая позволила бы нам выигрывать 90% времени. Я нашел такую систему. На многочисленных тестах она почти никогда не давала менее 90% выигрышей.

Дмитрий Толстоногов - Основы Money Management’а - 2
Очевидно, что если мы будем ставить слишком мало, то не окупим затраченное время, энергию и выпитое пиво. Гораздо менее очевидно, что если мы будем ставить слишком много относительно имеющегося капитала, то рано или поздно мы проиграем весь свой капитал. Экономические теории и здравый смысл говорят нам, что чем выше риск, тем выше ожидаемый доход. Это утверждение неверно: доход нелинейно зависит от риска.

Дмитрий Толстоногов - Основы Money Management’а - 3
Все рассматриваемые ниже методы являются антимартингальными, т.е. увеличивающими размер риска при увеличении капитала и уменьшающими его при уменьшении капитала, и предписывают рисковать фиксированной долей капитала (fixed fractional).

Возный - Пирамида или саркофаг
Давайте просто рассмотрим реальный пример реального трейдера под разными углами зрения и для начала обратимся к первоисточнику.



Содержание раздела

---