Кори Митчелл - Шансы на успех
Кори Митчелл является независимым трейдером, специализирующимся на кратко- и среднесрочных технических стратегиях. Он - основатель сайта посвященного бесплатному обучению трейдеров и обсуждению рынков. После получения степени по экономике, Митчелл провел последние пять лет, торгуя на многочисленных рынках и обучая трейдеров. Он широко публикуется в различных изданиях и является членом канадского Общества технических аналитиков и Ассоциации технических аналитиков рынка.
Попытка захватить вершину или основание рыночного движения может быть достаточно опасным занятием, тем не менее многие трейдеры не оставляют надежд войти в рынок прямо в самом основании или на пике рынка. Наиболее распространенный сценарий выглядит так: трейдер прогнозирует где будет основание, размещает там ордер на покупку и затем в ужасе наблюдает, как цены продолжают падать, принося значительно более существенную потерю, чем ожидалось первоначально. Трейдеры могут войти в тренд в самом начале и выйти возле вершины, но более разумная стратегия требует, чтобы мы дождались, когда рынок обеспечит нам определенный сигнал - признак, что он разворачивается, прежде чем мы откроем/закроем торговую позицию. Подобным образом мы можем входить и выходить по относительно хорошим ценам, зная при этом свой риск и имея твердый признак, что рынок уже развернулся.
Терпение - достоинство
Выставление ордеров в надежде, что это будет вершина или основание является статистически проигрышной стратегией. Учитывая изменчивость рынков, невозможно рассчитывать на высокие шансы последовательно выбирать основание, после падения цены, или захватить абсолютный пик. Даже использование некоторых технических инструментов, вроде поддержки и сопротивления и индикаторов перекупленности или перепроданности, вряд ли будет давать все время точные точки разворота. Рынок может продвинуться дальше, чем мы ожидаем, и идти против нас дольше, чем мы можем себе позволить держать проигрышную позицию.Поэтому, мы должны дождаться, чтобы рынок прекратил падать или повышаться, и затем дал нам признак, что он разворачивается. Одной только паузы недостаточно, как и простого отката. Тренды регулярно делают откаты, поэтому нам необходимо подтверждение, что тренд фактически разворачивается. Мы можем использовать графики, чтобы оценить, когда рынок набирает силу после падения, или ослабевает после повышения.
Искомый признак
Когда рынок разворачивается, мы часто ищем какой-то очень простой признак. В случае разворота нисходящего тренда, цена останавливается возле предыдущего минимума, и затем она должна будет продвинуться выше максимума предыдущего колебания. В случае разворота восходящего тренда, цена должна остановиться перед недавним пиком, и затем опуститься ниже минимума недавнего колебания. Не каждый разворот даст эти сигналы в таком порядке, но когда это происходит, мы получаем последовательно выгодную модель.Эти два простых сигнала могут позволить нам войти в восходящий тренд на ранней стадии, и мы можем зафиксировать прибыль или открыть короткую позицию, когда восходящий тренд разворачивается.
Диаграмма 1. Подтвержденные развороты тренда.
Вход в рынок
Желтыми кружками на диаграмме 1 отмечены ситуации, где выполняются эти два критерия. Рынок делает минимум в 10.00 на уровне 10.32$, затем повышается до 10.43$, потом падает обратно к 10.36$ (это выше чем первоначальный минимум). Теперь мы имеем возможность для входа, если цена поднимется выше отметки 10.43$, что она и делает (наш вход отмечен вторым желтым кружком).Размещение стоп-ордеров
Как только мы вошли в рынок, мы можем разместить физический или мысленный стоп-ордер. Мы имеем два варианта для стоп-ордера: ниже самого низкого минимума на 10.32$, или ниже второго минимума - 10.36$. Более низкий стоп-ордер имеет меньше шансов на срабатывание, но также и приводит к большей потере. Так как стратегия разработана на основе ценовых моделей, которые указывают, что цена изменила направление, может использоваться стоп-ордер сразу ниже коррекционного минимума. Какой бы вариант не был выбран, его следует использовать последовательно.Цель по прибыли
Если мы торгуем с целью по прибыли, то всегда знаем, какое наше потенциальное соотношение прибыли к риску. Если возможно применение составных позиций, то мы можем выходить по различным ценам. Из одной трети позиции можно выйти при достижении ценового уровня, равного нашему первоначальному риску. В этом случае, наша первая цель будет превышать точку входа на расстояние до второго минимума (10.43$ + 0.01$ - 10.36$). Из оставшейся части позиции можно выйти на уровне прибыли, вдвое превышающей уровень риска. В нашем примере, риск равен приблизительно 0.08$. Поэтому, мы выйдем из трети нашей позиции на отметке 10.52$ (10.44$ + 0.08$), и выйдем из оставшейся части позиции по 10.60$ (10.44$ + 0.16$). Эти точки отмечены на диаграмме желтыми горизонтальными черточками.Дополнительные сделки
Может быть несколько сигналов за день - синими кружками отмечены другие потенциальные сделки. До первого синего кружка, цена делает повторный максимум (равный предыдущему). Потом цена снижается, затем восстанавливается, но не может достигнуть предыдущего максимума. Когда цена продвинулась ниже минимума недавнего колебания (10.56$), то была открыта короткая позиция на уровне 10.55$ с риском в 0.06$ (толстая синяя линия). Цели по этой позиции будут на уровнях 10.49$ и 10.43$.Дополнительный выход
Трейдеры могут использовать сигнал в противоположном направлении для выхода из позиции. По первоначальной длинной позиции первый синий круг мог использоваться в качестве точки выхода. И по короткой позиции, второй синий круг отмечает потенциальное изменение тренда. В этом случае, рынок многократно останавливался на недавнем минимуме, но не смог опуститься ниже, а затем он продвинулся выше максимума недавнего колебания. Это несколько расходится с первоначальными правилами, поскольку новый минимум остановился точно на уровне прежнего, а не перед ним.Увеличение шансов
Безусловно, ни один сигнал не работает со 100%-ой вероятностью, но есть несколько методов, которые увеличат наши шансы входа и выхода в рынок в нужное время. Точно также, часто возникает "рыночный шум", который необходимо отфильтровать, чтобы не попасть под быстрый разворот. Помните, все торговые решения должны иметь определенное обоснование, будь то техническое или фундаментальное.Первый способ, которым мы можем увеличить наши шансы, состоит в том, чтобы избегать торговли на "тонком" рынке. Например, для американского фондового рынка - это период с 11:30 до 22:00. Это не означает, что в это время не будет сигналов или даже значимых движений, но цена будет более восприимчивой к небольшому объему. Закрывать позиции по акциям в это время можно, но новые сделки по данной стратегии лучше не заключать.
Другой способ улучшить свои шансы захватить надежный разворот связан с рассмотрением более долгосрочного масштаба времени, вроде часового графика (если торговля осуществляется на 5-минутном), и отметить ключевые уровни поддержки и сопротивления. Если наши
внутри-дневные сигналы могут быть объединены с долгосрочной поддержкой или сопротивлением, это еще больше увеличивает наши шансы на успех.
Также, в то время как 1-минутные графики могут быть сложны для отслеживания в первые часы торговли, эти краткосрочные графики позволят вам видеть колебания, входы, выходы и цели по прибыли более четко. По мере развития дневной сессии, вы сможете переключиться на более долгосрочный период графиков.
При этом, рассмотренные нами сигналы возникают повсеместно и могут использоваться на более долгосрочных временных масштабах. Они обеспечивают хороший контекст для рынка и позволят вам видеть больше потенциальных сделок.